关注！农药原药退税取消背后释放了哪些信号

近期，取消部分农药出口退税政策成了行业热议的话题，涉及草铵膦、精草铵膦等磷系核心农药品种及部分主流农药品种。这并非简单的税收政策调整，而是国家向农药行业释放的强烈信号：靠退税补贴的低价“内卷”出口模式将成为过去，拼技术、拼附加值的高质量发展新时代已经来了。

此次政策调整精准击中农药行业“内卷外化”痛点，为这类现象踩下急刹车。一方面，调整直指资源型、产能充裕型产品。此次取消退税的磷系农药原药，既针对磷矿这一我国稀缺资源的粗放利用现象，也瞄准了草铵膦等产能充裕品种。2024年，我国磷矿储采比已降至34，远低于全球平均水平的308，资源稀缺性日益凸显。再看国内草铵膦产能，当前较2021年已增长3倍，价格跌至近10年低位，行业盈利空间被严重压缩。9%出口退税政策的取消，将直接推高相关产品的离岸成本。另一方面，政策为行业升级指明了清晰路径，即向制剂化、高端化转型。此次调整避开了农药制剂，延续了国家鼓励深加工产品出口的导向。数据显示，2024年，我国农药制剂出口金额达89.99亿美元，比上年增长11%，制剂出口折纯量更是连续两年超过原药，这标志着海外市场需求正从低端原药向高附加值制剂转变。而制剂出口的核心竞争力在于海外登记资质、配方技术和品牌建设，这正是龙头企业的优势所在，也为行业资源整合埋下伏笔。

我们还可以看到，此次退税的另一个关注焦点——光伏。中国光伏产能占全球90%以上，技术领先全球，却因国内企业恶性竞争，把光伏板卖得比欧洲木质栅栏还便宜，退税补贴最终变成了给海外消费者的“福利”。2024年底，光伏出口退税率从13%降至9%，2026年进一步取消退税，虽短期推高出口成本，却倒逼行业出清落后产能，推动头部企业向技术创新和高端市场转型，行业低价竞争态势明显改变，技术溢价逐步显现。

这一逻辑同样适用于农药行业。短期来看，退税取消的时间节点，或将引发海外客户抢单潮，草铵膦等原药价格有望迎来阶段性上涨，并带动草甘膦等相关品种价格。但中长期来看，行业将迎来深度重构。高出口占比、低毛利的中小企业将加速出清，资源向原药制剂一体化、拥有全球化布局的龙头企业集中，企业竞争逻辑将从成本竞争转向价值竞争。从光伏到农药，出口退税政策调整始终紧扣高质量发展核心。中国农药行业的竞争力，从来不应该体现在低价上，而应扎根于自主研发专利、先进制剂技术和全球化品牌布局中。